Firms To Watch: Restrukturierung

REIUS Rechtsanwälte Partnerschaft mbB berät nationale und inter­nationale Mandanten zu Restrukturierungssachverhalten in der Immobilienwirtschaft. Diese Kapazitäten baute man im September 2022 mit dem Zugang des in finanzieller Restrukturierung umfassend erfahrenen Frederick Staudacher, vormals bei Latham & Watkins LLP, aus.

Restrukturierung in Deutschland

Umfasst die Beratung zu notleidenden M&A-Transaktionen, Haftungs- und Anfechtungsansprüchen sowie zu operativen und finanziellen Restrukturierungen von Unternehmen in und außerhalb der Insolvenz.

Clifford Chance

Ausgehend von der kontinuierlichen Zusammenarbeit mit den globalen Restrukturierungs-, Distressed M&A‐ sowie Litigation-Praxen der Kanzlei verfügt Clifford Chance im Restrukturierungsbereich über internationale Kompetenz, von der neben Banken, Finanziers und Fonds auch zahlreiche Unternehmen in häufig grenzüberschreitenden Fällen, einschließlich der Anwendungsprüfung von ausländischen Restrukturierungstools, Gebrauch machen. Stefan Sax, der seit Anfang 2023 als Managing Partner für Deutschland agiert, leitet die Praxisgruppe und fokussiert sich auf grenzüberschreitende finanzielle Restrukturierungen und Insolvenz; Counsel Martin Jawansky verfügt über Erfahrung in Restrukturierungstransaktionen. Cristina Weidner (finanzielle Restrukturierungen und Unternehmensrestrukturierungen) wechselte im Mai 2023 in das Münchner Büro von Kirkland & Ellis International LLP.

Praxisleiter:

Stefan Sax


Weitere Kernanwälte:

Martin Jawansky


Referenzen

‘Ein Team, das als Team fungiert.’

‘Martin Jawansky moderiert Finanzierer-Meetings souverän und elegant.’

‘Stefan Sax ist ein sehr erfahrener Anwalt. Großes Fachwissen, gute Erreichbarkeit, arbeitet auch im kleineren Kreis an Lösungen.’

CMS

CMS' Restrukturierungspraxis widmet sich Stabilisierungs- und Sanierungsthemen insbesondere im Zusammenhang mit Pandemie, Klimakrise und geopolitischen Themen (jüngst vor allem hinsichtlich des Ukraine-Kriegs) sowie in Folge der Wirtschaftstransformation, wobei hier Schwerpunkte im Bank- und Finanzwesen sowie Life Sciences und Gesundheit zu verzeichnen sind; Mandanten können dabei auf tiefgreifende Erfahrung zu nachhaltiger Sanierung, Refinanzierungen, Reorganisationsverfahren, Distressed M&A sowie finanzieller Restrukturierung bauen. Jüngst beriet das Team um Praxisgruppenleiterin Alexandra Schluck-Amend (grenzüberschreitende Restrukturierungen und Insolvenzverfahren) so beispielsweise zu Stabilisierungsmaßnahmen von Gasunternehmen zur Sicherung der Energieversorgung in Deutschland. Rolf Leithaus verfügt über Expertise in der Restrukturierungsberatung von Unternehmen, Distressed M&A, Sanierungsmoderation sowie insolvenzrechtlicher Streitbeilegung und Associate Alexander Holler zeigt sich in der finanziellen und operativen Restrukturierung versiert.

Praxisleiter:

Alexandra Schluck-Amend


Weitere Kernanwälte:

Rolf Leithaus; Alexander Holler


Referenzen

‘Sehr kompetentes und angenehmes Team unter Führung von Alexandra Schluck-Amend. Es ist nahezu egal, welche Teammitglieder beteiligt sind.’

‘Alexandra Schluck-Amend: Trotz der Vielzahl an Mandanten, die sie verantwortlich betreut, immer tief in den Themen der einzelnen Mandate und ansprechbar. Persönlich ist sie eine sehr kompetente, empathische aber auch durchsetzungsstarke Persönlichkeit.’

‘Sehr effiziente Teamaufstellung mit hohem Maß an Partnerinvolvement/-führung.’

Kernmandanten

Bundesministerium für Wirtschaft und Klimaschutz (BMWK)


Flughafen Friedrichshafen GmbH / Regionalflughafen Bodensee


Greensill Bank AG


Nynas GmbH & Co. KG


Wirtschaftsstabilisierungsfonds (WSF)


Highlight-Mandate


  • Beratung der Bundesnetzagentur (BNetzA) / Bundesministerium für Wirtschaft und Klimaschutz (BMWK) zu Stabilisierungsmaßnahmen systemrelevanter Gasunternehmen zur Sicherung der Energieversorgung in Deutschland. Beratung bezüglich der Treuhänderschaft Gazprom Germania GmbH. Überführung des angeschlagenen Gasunternehmens SEFE Securing Energy for Europe GmbH (SEFE) in das Eigentum des Bundes, zur Sicherung der deutschen Gasversorgung.
  • Beratung zur Rettung und Stabilisierung des Flughafen Friedrichshafen vor dem Hintergrund der Auswirkungen der Covid-19-Pandemie. Begleitung bei der nachhaltigen Sanierung im Rahmen eines Insolvenzverfahrens in Eigenverwaltung mit Schutzschirm. Entwicklung eines beihilferechtlich tragfähigen Konzepts und dessen erfolgreiche Notifizierung bei der Europäischen Kommission einschließlich der Verhandlung von Kommitments und der Erstellung eines umfangreichen Umstrukturierungsplans.
  • Beratung der Nynas im Zusammenhang mit der Restrukturierung der schwedischen Muttergesellschaft, die aufgrund US-rechtlicher Sanktionen gegen die venezuelanische Muttergesellschaft in Finanzierungsschwierigkeiten geriet und ein Reorganisationsverfahren nach schwedischem Recht beantragen musste.

Dentons

Dentons' Restrukturierungspraxis an den Standorten Berlin und Frankfurt verfügt über umfassende Expertise in Distressed M&A, der Restrukturierung durch doppelnützige Treuhand und Sanierungsgesellschaften sowie in der Beratung von Kreditgebern und der Koordinierung von Anleihe- und Schuldscheingläubigern, wobei das Team verstärkt im Bereich der finanziellen Restrukturierung tätig ist. Der European Head der Praxisgruppe Restrukturierung Andreas Ziegenhagen ist besonders anerkannt aufgrund seiner Expertise zur doppelnützigen Treuhand und weist ebenfalls Kompetenzen im Insolvenzrecht auf; er leitet auch die deutsche Restrukturierungspraxis, jedoch gemeinsam mit Arne Friel, dessen Schwerpunkt auf grenzüberschreitenden Distressed Transaktionen, gesellschaftsrechtlichen Belangen sowie komplexen Restrukturierungen liegt. Dirk Schoene (Treuhandmodelle, insolvenzvermeidende Restrukturierung, Distressed M&A, Schutzschirm- und Eigenverwaltungsverfahren) und Holger Ellers (Restrukturierung, Distressed M&A, Insolvenz) gelten als weitere Schlüsselkontakte der Praxis, die sich im Januar 2023 mit dem von K&L Gates LLP kommenden Hans Beyer (außergerichtliche Restrukturierungen, Restrukturierungsverfahren nach StaRUG, Eigenverwaltungs-, Schutzschirm- und Insolvenzplanverfahren) verstärkte.

Praxisleiter:

Andreas Ziegenhagen; Arne Friel


Weitere Kernanwälte:

Dirk Schoene; Holger Ellers; Hans Beyer; Daniel Fritz


Referenzen

‘Restrukturierung auf höchstem Niveau. Eines der kompetentesten und schnellsten Restrukturierungsteams im Markt. Kollegiales Team.’

‘Andreas Ziegenhagen: Seit Jahrzehnten zu Recht einer der Marktführer. Rechtlich höchstes Niveau gepaart mit perfekter Lösungsorientierung.’

‘Dirk Schoene: Präzise, schnell, auf hohem Niveau. Hart in der Sache aber fairer Verhandler.’

Kernmandanten

WELLE Environmental Group


Mobisol


Europäische Kommission


E.I.M.G. GmbH & Co. Installationstechnik KG (E.I.M.G.)


Wealth Option Trust Ltd.


Fissler GmbH


Christian Otto


Worldpay Limited


Lilabäcker


Dradura Holding GmbH & Co KG


Harz-Metall GmbH


Air Berlin PLC


Losberger de Boer


PROKON Regenerative Energien eG


Recylex-Gruppe


Treveria F S.à r.l.


Keller Group GmbH


Accentro Real Estate AG


Adler Group S.A.


Highlight-Mandate


  • Vertretung der Schuldscheingläubiger des Automobilzulieferers Huf im Rahmen einer Laufzeitverlängerung der bestehenden Schuldscheindarlehen.
  • Beratung und Koordinierung der Schuldscheingläubiger des Automobilzulieferers Leoni im Rahmen der finanziellen Restrukturierung im Zusammenhang mit der Umsetzung des Restrukturierungskonzepts unter Anwendung des Unternehmensstabilisierungs- und -restrukturierungsgesetzesmittels (StaRUG).
  • Beratung der WELLE Environmental Group bei der Übernahme von EuRec in Deutschland und bei der Umstrukturierung des Managementteams.

Gleiss Lutz

Gleiss Lutz fokussiert sich insbesondere auf finanzielle Restrukturierungen einschließlich der Restrukturierung von Anleihen, wobei die Einheit ebenfalls über Expertise in der Begleitung von Distressed M&A-Transaktionen und Carve-outs sowie in Insolvenzstreitigkeiten aufweist. Andreas Spahlingers Kompetenzen finden besonders häufig in grenzüberschreitenden Restrukturierungsfällen und Sondersituationen, wie Insolvenzplanverfahren und Eigenverwaltungen, Anwendung; er leitet das Team, dem zudem Matthias Tresselt , Spezialist für insolvenznahes Gesellschaftsrecht, der Refinanzierungs- und Restrukturierungsexperte Helge Kortz, Alexander Nagel (Beratung von Organen von Unternehmen in der Krise) und Ralf Morshäuser  (Carve-outs und Distressed M&A) angehören. Die Eröffnung des neuen Büros in London, dessen Schwerpunkt unter anderem auf Distressed M&A- und Restrukturierungssituationen liegt, erweitert die internationalen Kapazitäten der Praxis zusätzlich; hier wie ebenfalls von Frankfurt ist Christian Halàsz (grenzüberschreitende Restrukturierungen und multi-jurisdiktionelle Sicherheitenverwertung) tätig.

Praxisleiter:

Andreas Spahlinger


Weitere Kernanwälte:

Matthias Tresselt; Helge Kortz; Alexander Nagel; Ralf Morshäuser; Christian Halàsz; Friedrich Schlott; Kai Birke


Referenzen

‘Das Restrukturierungsteam von Gleiss Lutz ist das wahrscheinlich erfahrenste im Markt seit vielen Jahren. Dort ist es gelungen, eine Reihe sehr praxiserfahrener Partner im Team aufzubauen und zu halten. Organe können sich sehr sicher fühlen in kritischen Situationen mit diesem Team an Bord. V.a die außergerichtliche Moderations-/Verhandlungskompetenz sucht ihresgleichen.’

‘Sehr hohe Fachkompetenz, hohe Team- und Set-up-Fähigkeit und proaktiv.’

‘Andreas Spahlinger gehört zu den grandseigneurs der Szene. Sein Urteil hat in großen Runden erhebliches Gewicht.’

Kernmandanten

Takko Fashion GmbH und ihr Eigentümer Apax Partners


Robus Capital Management, |Whitebox Advisors und JP Morgan|als Eigentümer und Majority Lender der Gerry Weber International AG


Sponsoren der Flint Group


First Lien Kreditgeber der Avaya Group


SunExpress


Wittur International|und Bain Capital


Enercon


Sefe


Wirecard und Insolvenzverwalter von Wirecard


Accor


Highlight-Mandate


  • Beratung der LEONI AG sowie LEONI Kabel GmbH und deren Tochtergesellschaften sowie weitere Gesellschaften der Bereiche Wire & Cable Solutions und Wiring Systems Division im Rahmen der Restrukturierung und Refinanzierung der LEONI Gruppe.
  • Beratung einer Ad-hoc-Gruppe von Anleihegläubigern des börsennotierten luxemburgischen Immobilienunternehmens Adler Group S.A. im Rahmen der finanziellen Restrukturierung des Unternehmens.
  • Beratung der STEAG GmbH und ihres Managements sowie des STEAG-Gesellschafters KSBG im Zusammenhang mit der Restrukturierung und umfassenden Reorganisation der STEAG Gruppe (durch rechtliche und operative Aufteilung in eine Kohlesparte und eine grüne Wachstumssparte), einschließlich sämtlicher Finanzierungsfragen. Außerdem Beratung der KSBG bei der (beabsichtigten) Veräußerung der STEAG.

GÖRG Partnerschaft von Rechtsanwälten mbB

GÖRG Partnerschaft von Rechtsanwälten mbBs Team um die Praxisgruppenleiter Christian Bärenz (Restrukturierung) und Gerrit Hölzle (Insolvenzverwaltung) begleitet Unternehmen, strategische Investoren sowie PE- und Hedgefonds zu finanziellen Restrukturierungen, Restrukturierungsvorhaben nach StaRUG sowie im Rahmen der Eigenverwaltung. Bärenz’ Restrukturierungsexpertise kommt so regelmäßig in komplexen Konzernrestrukturierungen und -insolvenzen sowie bei insolvenznahen Private Equity-Sachverhalten und M&A-Transaktionen zum Tragen, während Hölzle unter anderem weitreichende Erfahrung in Eigenverwaltungsverfahren sowie Branchenexpertise in den Bereichen Automotive, Energiewirtschaft sowie Dienstleistung und Handel vorweisen kann. Martin Stockhausen und Helmut Balthasar zeigen sich zudem unter anderem in Distressed M&A und Deinvestitionen versiert.

Praxisleiter:

Christian Bärenz; Gerrit Hölzle


Weitere Kernanwälte:

Martin Stockhausen; Helmut Balthasar


Kernmandanten

Leoni AG


Green City


Kommunale Gesellschafter der KSBG (mittelbar STEAG)


Deutsche Lichtmiete


thyssenkrupp Marine Systems


KEHAG Energiehandel GmbH


SCP Group und x+bricks S.A.


SOL Capital Management GmbH, Wien


SMA Metalltechnik GmbH & Co. KG


Zenloop


Highlight-Mandate


  • Beratung der LEONIE AG in verschiedenen rechtlichen Fragen im Bereich Distressed M&A und Deinvestition.
  • Beratung der kommunalen Gesellschafter der KSBG (mittelbar STEAG) zu finanzieller Restrukturierung einschließlich der Errichtung einer Treuhand.

Kirkland & Ellis International LLP

Kirkland & Ellis International LLP begleitet häufig grenzüberschreitende finanzielle Restrukturierungsmandate, in denen unter anderem Expertise zu Debt Equity Swaps, Debt Hybrid Swaps sowie zur Nutzung von ausländischen Insolvenzverfahren zur Restrukturierung deutscher Schuldner zum Vorschein kommt. Weitere Schwerpunkte der Praxis umfassen die Restrukturierung von Schuldverschreibungen, die Beratung von Distressed Debtfonds, D&O-Haftung in Krisensituationen, insolvenzrechtliche Streitigkeiten, Distressed M&A sowie Rettungsfinanzierungen; insbesondere im Immobilienbereich verfügt die Praxis über erhebliche Erfahrung im Bereich der finanziellen Restrukturierung und agiert hier sowohl für Gläubiger als auch Schuldner. Die regelmäßig in hochkarätigen, oftmals grenzüberschreitenden Restrukturierungen visiblen Sacha Lürken und Leo Plank zählen ebenso wie Bernd Meyer-Löwy (internationale Restrukturierung, Insolvenzrecht) und Marlene Ruf (grenzüberschreitende Restrukturierungen, Distressed M&A) zu den Kernkontakten des Teams, zu dem Cristina Weidner (finanzielle Restrukturierung, Distressed M&A) im Mai 2023 von Clifford Chance hinzustieß. Im Januar 2023 wechselte Josef Parzinger (grenzüberschreitende Finanzrestrukturierungen) zu A&O Shearman. Associate Michael Berger ist ebenfalls häufig in grenzüberschreitenden Restrukturierungen aktiv.

Weitere Kernanwälte:

Cristina Weidner; Bernd Meyer-Löwy; Leo Plank; Sacha Lürken; Marlene Ruf; Michael Berger


Referenzen

‘Extrem hohe Kompetenz in einzelnen Fachbereichen sowie jurisdiktionsübergreifend, welche bei Bedarf hinzugezogen werden können. Dies stellt eine ganzheitliche Beratung sicher; sehr gute Beziehungen zu sämtlichen renommierten Finanzinvestoren; sehr kreatives Team, das gemeinsam mit Klienten Lösungen entwickelt.’

‘Bernd Meyer-Löwy: Fachlich ausgezeichnet, behält das wirtschaftliche Ziel stets im Auge und ist äußerst kreativ.’

‘Leo Plank und Marlene Ruf sind ausgezeichnet.’

‘Leo Plank: Super erfahren und sehr kompetente Beratung.’

‘Marlene Ruf: Sehr reaktionsschnell und technisch sehr stark.’

‘Sehr kommerziell und reaktionsschnell.’

Kernmandanten

K&E Treuhand GmbH


Galapagos Holding S.A., Galapagos BidCo S.à r.l.


Gläubigerausschuss der Rickmers Reederei


BMC


SLV Lighting Group GmbH


Highlight-Mandate


  • Beratung einer Ad-hoc-Gruppe von Gläubigern der €350 Millionen High Yield-Anleihe der Safari Holding Verwaltungs GmbH (Löwen Play) bei der erfolgreichen finanziellen Restrukturierung der Schuldnerin durch das erste Scheme of Arrangement über eine ausländische Gesellschaft seit dem Brexit.
  • Beratung eines Konsortiums von RCF-Banken bei der finanziellen Restrukturierung der LEONI AG im Rahmen eines StaRUG-Verfahrens.
  • Beratung der Galapagos-Gruppe bei der finanziellen Restrukturierung der Verbindlichkeiten im Wege einer luxemburgischen Anteilspfandrechtsvollstreckung sowie dem sich anschließenden multinationalen Rechtsstreit (einschließlich vor dem Bundesgerichtshof und Europäischen Gerichtshof).

Latham & Watkins LLP

Latham & Watkins LLPs Restructuring & Special Situations-Praxis agiert mit umfassender Expertise zu finanzieller und operativer Restrukturierung, die insbesondere im internationalen Kontext Anwendung findet, und verfügt zudem über Erfahrung zu Insolvenzen und Distressed M&A; hier berät vor allem Jörn Kowalewski häufig notleidende Investoren, Kreditgeber, Kreditgebergruppen und Lenkungsausschüsse als auch Schuldner, Gesellschafter und Vorstände. Praxisgruppenleiter Frank Grell ist neben der finanziellen und operativen Restrukturierung auch in der insolvenzbezogenen Prozessführung und Refinanzierung versiert, während Ulrich Klockenbrink vorrangig komplexe Umstrukturierungen, Distressed M&A und Übernahmen sowie gerichtliche als auch außergerichtliche Vollstreckungen begleitet. Counsel Hendrik Hauke berät unter anderem zu Übernahmen notleidender Unternehmen.

Praxisleiter:

Frank Grell


Weitere Kernanwälte:

Ulrich Klockenbrink; Jörn Kowalewski; Hendrik Hauke


Referenzen

‘Ulrich Klockenbrink ist ein absoluter Fachmann im Bereich Restrukturierung und bringt gute strategische Gesichtspunkte ein, ist immer noch menschlich geblieben.’

‘Jörn Kowalewski: Großer Stratege mit unglaublichen kommunikativen und moderierenden Fähigkeiten.’

‘Jörn Kowalewski und Frank Grell sind sehr kompetent und schnell und gut in der Betreuung.’

Kernmandanten

ACCENTRO Real Estate AG


All 4 Golf


Insolvenzverwalter Air Berlin


Barings


Bundesverband deutscher Banken e.V. (BdB)


Centerbridge Partners


Commerzbank


EMAG


Huf Hülsbeck & Fürst


Hülsta


LEONI AG


Löwen Play / Safari Holding Verwaltungs GmbH


NordLB


Postbank AG


SGB Smit


Schur Flexibles


Scholz Holding


Highlight-Mandate


  • Beratung der börsennotierten ACCENTRO Real Estate AG bei der umfassenden Refinanzierung zweier Anleihen nach deutschem Schuldverschreibungsgesetz mit einem Gesamtvolumen von über €350 Millionen.
  • Beratung des Steering Committee der Kreditgeber der Benteler-Gruppe, bestehend aus Commerzbank AG, DZ BANK AG, Erste Group Bank AG, Landesbank Baden-Württemberg und Norddeutsche Landesbank bei der nun abgeschlossenen vollständigen €2 Milliarden Refinanzierung, die Teil einer grundlegenden Restrukturierung der Benteler-Gruppe ist.
  • Beratung bei der Restrukturierung der Leoni AG, insbesondere bei der Restrukturierung ihrer Finanzierung auf Basis mehrerer Finanzierungsinstrumente wie einem Konsortialkredit, bilateralen Krediten, Schuldscheinen, Factoring und Sale-and-Lease-Back mit einem Volumen von über €2 Milliarden, zuletzt im Zusammenhang mit dem ersten großen StaRUG-Verfahren im deutschen Markt, das eine Gesamtlösung für sämtliche Finanzierungslinien und eine Neustrukturierung der Gesellschafterseite beinhaltet.

A&O Shearman

A&O Shearman begleitet Unternehmen, Investoren und Banken sowie Geschäftsführer und Vorstände in allen Restrukturierungs- und Insolvenzszenarien, wobei das Team um Praxisgruppenleiter Franz Bernhard Herding (Bank-und Finanzrecht/Restrukturierung) und Sven Prüfer (Gesellschaftsrecht/Restrukturierung) über besondere Expertise im Finanzierungssektor verfügt und neben grenzüberschreitenden Restrukturierungen zuletzt vermehrt zu Distressed M&A beriet; hier gilt der in grenzüberschreitenden Restrukturierungen mit komplexen Finanzierungsstrukturen versierte Peter Hoegen als ein weiterer Schlüsselkontakt. Josef Parzinger (Beratung zu Private Debtfonds und Distressed Debtfonds, grenzüberschreitende Finanzrestrukturierungen) wechselte im Januar 2023 von Kirkland & Ellis International LLP und verstärkt den Münchner Standort, während der insbesondere im Automobilsektor über Expertise verfügende Counsel Hauke Sattler (Restrukturierung, Insolvenz) im November 2022 von Freshfields Bruckhaus Deringer zum Hamburger Team hinzustieß.

Praxisleiter:

Franz Bernhard Herding; Sven Prüfer


Weitere Kernanwälte:

Josef Parzinger; Hauke Sattler; Peter Hoegen


Referenzen

‘Rechtliche Begleitung komplexer konsensualer Restrukturierungen in allen Facetten mit hoher juristischer Kompetenz.’

‘Starkes Team – starker Ausbau.’

‘Mit Hauke Sattler und Josef Parzinger kamen zwei Rising Stars. Etablierte Berater um Franz Bernhard Herding.’

‘Hauke Sattler ist insbesondere in Automotive-Fällen ein sehr erfahrener Berater, besitzt tiefe Industriekenntnisse und kennt alle Spieler.’

‘Franz Bernhard Herding verfügt über hohes Verhandlungsgeschick und koordiniert die erforderliche Ressourcen vorbildlich.’

‘Franz-Bernhard Herding besitzt fachliche, rechtliche Expertise und Moderationsfähigkeit.’

‘Höchste Qualität und Sorgfalt. Personalstärke, welche jederzeitige Lieferfähigkeit sicherstellt.’

‘Sven Prüfer: Eine herausragende Persönlichkeit mit sehr hoher Kompetenz und maximaler Mandantenorientierung. Absolut lösungsorientiert, sehr agil und pragmatisch.’

Kernmandanten

BENTELER Gruppe


Enercon Group


GERRY WEBER International AG


Hamm Reno Group


ING Bank AG


Uniper


Wachtel


Highlight-Mandate


  • Beratung von Uniper zu wesentlichen Elementen eines Stabilisierungspakets im Umfang von insgesamt €15 Milliarden, auf das sich Uniper, die Bundesregierung und Fortum geeinigt haben.
  • Beratung von Gerry Weber zu Finanzierungs-, Restrukturierungs-, arbeitsrechtlichen und kapitalmarktrechtlichen Aspekten im Zusammenhang mit ihrer Restrukturierung.
  • Beratung deutscher Kreditinstitute bei der Refinanzierung eines international tätigen Automobilzulieferers.

Hengeler Mueller

Das Restrukturierungsteam von Hengeler Mueller ist am Markt insbesondere für die Beratung von Finanzinvestoren bekannt, die regelmäßig auf die Expertise zu finanziellen Restrukturierungen und Distressed M&A zugreifen. Die Praxis vertritt so internationale Gläubiger, Kreditgeber und Schuldner und steht unter der Leitung von Martin Tasma, dessen Tätigkeitsschwerpunkte ebenfalls in Finanzrestrukturierungen und Distressed M&A-Transaktionen liegen, sowie Johannes Tieves, dessen Spezialkompetenzen in syndizierten Krediten, Übernahmefinanzierungen, Schuldscheindarlehen, High-Yield-Bonds und Hybridfinanzierungen die Restrukturierungs- und insolvenzrechtlichen Kapazitäten ergänzen.

Praxisleiter:

Martin Tasma; Johannes Tieves


Kernmandanten

Fortum Oyj; Fortum Deutschland


Glencore


Woco Franz Josef Wolf Holding GmbH


Nederlandse Spoorwegen


EPH (Energetický a Průmyslový Holding)


Great Wall


Comcast Corporation


EEW Holding GmbH & Co. KG


Heuking

Heuking widmet sich Unternehmen in der Krise auch vollumfänglich im Rahmen von Restrukturierungsszenarien, in welchen das Team neben der Expertise zu finanzieller Restrukturierung ebenfalls durch Kapazitäten in Sanierung und insolvenzrechtlichen Fragestellungen besticht. Ein weiterer Schwerpunkt liegt in der Beratung von Finanzinvestoren sowohl beim Erwerb von (zahlungsgestörten) Forderungen gegen Krisenunternehmen als auch bei der Investition von Eigenkapital in diese. Praxisgruppenleiter Georg Streit, dessen Beratungsschwerpunkte sich mit denen der Praxis decken, ist insbesondere im Automotivebereich aktiv, während das Team zuletzt ebenfalls Restrukturierungen in den Bereichen Bankwesen, Chemie, Gesundheitswesen sowie Energie betreute und zudem von Immobilieninvestoren und -finanzierern zu Rate gezogen wurde. Kai Uwe Büchler (Restrukturierung, Sanierung, Insolvenzrecht) und Arnold Büssemaker (Restrukturierung, Corporate Finance, Sanierung) sind weitere Kernkontakte.

Praxisleiter:

Georg Streit


Weitere Kernanwälte:

Kai Uwe Büchler; Arnold Büssemaker


Referenzen

‘Exzellente juristische Kenntnisse, auch fachübergreifend für Organhaftung und gesellschaftsrechtliche Fragestellungen. Sehr gute und konstruktive Zusammenarbeit.’

‘Georg Streit verfügt über exzellente juristische Fähigkeiten. Besonders hervorzuheben ist sein hervorragendes Verhandlungsgeschick. Er findet immer eine Lösung im Interesse seiner Mandanten ohne die Gesamtzusammenhänge aus den Augen zu verlieren.’

‘Jahrelange, vertrauensvolle Zusammenarbeit mit Georg Streit.’

‘Sehr durchsetzungsstarkes und meinungsstarkes Team mit rechtlicher Expertise.’

‘Höchstes juristisches Niveau, sehr hoher auch persönlicher Einsatz der Berufsträger und eine besondere Durchsetzungsstärke und Beharrlichkeit machen das Heuking-Team zum optimalen Partner in schwierigen insolvenz- und restrukturierungsrechtlichen Sachverhalten, in denen u.a. Mandanteninteressen auch gegen erhebliche Widerstände verteidigt werden müssen.’

‘Georg Streit: Ein ausgezeichneter Insolvenzrechtlicher, rhetorisch sehr stark, durchsetzungsstark, gut vernetzt und erfasst die wirtschaftlichen Gesamtzusammenhänge komplexer Konstellationen blitzschnell.’

‘Kai Uwe Büchler: Ein herausragender Jurist und Insolvenzrechtler; sehr schnelle und juristisch bestechende Analysen komplexer Konstellationen; ausgezeichneter Taktiker für Konfliktsituationen.’

‘Arnold Büssemaker: Exzellenter Anwalt und Insolvenzrechtler, gut vernetzt mit gutem Sinne für die wirtschaftlichen Zusammenhänge.’

Linklaters

Linklaters verfügt über hervorragende internationale Kapazitäten, fokussiert sich auf finanzielle und operative Restrukturierung und kann hierbei ebenfalls mit Erfahrung zu insolvenzrechtlichen Belangen sowie Distressed M&A aufwarten; während das Team traditionell besonders auf Bankenseite einen guten Ruf genoss, konnte es in den vergangenen Jahren ebenfalls die Tätigkeit für Unternehmen aus den Branchen Touristik, Stahl, Schiffbau, Einzelhandel, Energie und Automobil ausbauen. Die in der Gläubigervertretung versierte Sabine Vorwerk und Sven Schelo (Restrukturierung von Banken und Finanzinstituten) leiten die Praxis gemeinsam.

Praxisleiter:

Sabine Vorwerk; Sven Schelo


Referenzen

‘Sven Schelo und sein Team denken und arbeiten weitsichtig und umfassend über das konkret vorgetragene Problem hinaus und erkennen vorausschauend das Gesamtinteresse des Mandanten.’

Highlight-Mandate


  • Beratung von Alvarez & Marsal in ihrer Rolle als Provisional Liquidator bei dem gerichtlichen Liquidationsverfahren über das Vermögen der Genting Gruppe (Provisional Liquidation nach dem Recht von Bermuda).
  • Beratung von Uniper zum Rettungspaket durch den Bund im Wert von mehr als €30 Milliarden an staatlicher Unterstützung über Eigenkapitalmaßnahmen sowie Beratung zu allen beihilferechtlichen und öffentlich-rechtlichen Aspekten des Stabilisierungs- und Rettungspakets, das mit der Mehrheitsaktionärin Fortum und der Bundesrepublik Deutschland koordiniert und verhandelt wurde und mit der Europäischen Kommission weiter koordiniert werden soll.
  • Beratung eines internationalen Logistikunternehmens unter anderem im Zusammenhang mit der Restrukturierung und Sanierungsfinanzierung diverser Gesellschaften und prozessualen Vertretung im Zusammenhang mit einem Anfechtungsprozess und Fragen des europäischen Insolvenzrechts im Zusammenhang mit der Insolvenz eines Schuhproduzenten.

Noerr

Noerrs Restrukturierungstätigkeit richtet sich an Investoren, Unternehmen in der Krise als auch Gläubiger und erstreckt sich neben strategischen und unternehmerischen Transformationsprozessen über finanzielle Restrukturierungen, zuletzt vorrangig auf Gläubigerseite, bis zu Distressed M&A; zudem verfügt die Kanzlei über ein Distressed Disputes-Team, das sich relevanten Rechtsstreitigkeiten widmet. Die Praxis steht unter der Leitung des in Treuhandbelangen erfahrenen Thomas Hoffmann  sowie der in Distressed M&A und außergerichtlichen Sanierungen versierten Marlies Raschke und umfasst ebenso Dorothee Prosteder (Restrukturierungen, Distressed M&A, Insolvenzrecht) und Simone Schönen (außergerichtliche und gerichtliche Restrukturierungen und Refinanzierungen, Anleihestrukturierungen).

Praxisleiter:

Marlies Raschke; Thomas Hoffmann


Weitere Kernanwälte:

Dorothee Prosteder; Simone Schönen


Kernmandanten

Adolf Mohr Maschinenfabrik GmbH & Co KG


Agricultural Bank of China


AEQUITA Management SE Investmentgesellschaft


AURELIUS Equity Opportunities SE & Co. KGaA


Avalkreditgeber der STEAG GmbH


Beissbarth GmbH


Bundesrepublik Deutschland – Finanzagentur GmbH


Compleo Charging Solutions AG


Fidelis Insurance Ireland DAC


GERRY WEBER International AG


Gienanth Group GmbH


GLAS Trust Corporation Ltd.


Hertha BSC


Inhaber von Schuldscheinen der ORPEA S.A


J&T Banka


KKR Credit Advisors (EMEA) LLP


Silvercourt Capital


STEAG GmbH


Techno Design


Westron Group


Windeln.de


Highlight-Mandate


  • Beratung der KKR Credit Advisors (EMEA) LLP  in der Restrukturierung des Aufzugteilezulieferers Wittur.

Sidley Austin LLP

Sidley Austin LLPs deutsche Restrukturierungsgruppe vertritt regelmäßig Unternehmen, die vor einer gerichtlichen oder außergerichtlichen Umstrukturierung stehen, offizielle und Ad-hoc-Gläubigerausschüsse, Kreditgeber sowie Teilnehmer in notleidenden M&A-Prozessen, wobei finanzielle Restrukturierungen einen Schwerpunkt bilden. Der im Januar 2023 zum Partner ernannte Patrick Schulz agiert mit Schwerpunkt auf grenzüberschreitende Restrukturierungen und Distressed M&A, Praxisgruppenleiter Kolja von Bismarck gilt als Spezialist für finanzielle Restrukturierung und Andreas Steiger berät Gläubiger, notleidende Investoren, Schuldner, Anteilseigner und Sponsoren bei finanziellen und operativen Restrukturierungen.

Praxisleiter:

Kolja von Bismarck


Weitere Kernanwälte:

Patrick Schulz; Andreas Steiger


Referenzen

‘Großartige Rechtskenntnis, großartige Sprachkenntnisse und perfekte Vernetzung zum anglo-amerikanischen Raum.’

‘Andreas Steiger und Patrick Schulz: Immer eine Freude mit ihnen zu arbeiten.’

‘Sehr nahbare Kollegen, die immer ein offenes Ohr für den Mandanten und seine wünsche haben.’

Kernmandanten

adapa Group (vormals Schur Flexibles Group)


Glas Trust Corporation


Losberger Holding GmbH


Highlight-Mandate


  • Beratung der Schur Flexibles Group bei ihrer erfolgreichen finanziellen Restrukturierung.
  • Beratung derGlas Trust Corporation in Bezug auf die Vollstreckung von Sicherungsrechten in der Insolvenz der Galapagos-Gruppe sowie der nachfolgenden Anfechtungsprozesse.
  • Beratung der Losberger De Boer-Gruppe im Rahmen der fortlaufenden finanziellen und operativen Sanierung.

White & Case LLP

White & Case LLP fokussiert sich auf umfangreiche, grenzüberschreitende Restrukturierungen in den Branchen Automotive, Schiff- und Luftfahrt, Konsumgüter, Einzelhandel, Energie, Immobilien sowie im Gesundheitswesen, wobei neben Banken und Private Debt Funds auch Unternehmen und Investoren die Expertise des Teams in Anspruch nehmen. Seit dem Wechsel von Riaz Janjuah (Restrukturierungen insbesondere in der Schifffahrtsbranche) im September 2024 zu Linklaters leitet Sven-Holger Undritz die Praxis allein. Seine umfangreiche sanierungs- und restrukturierungsrechtliche Erfahrung schließt Distressed M&A ein; zudem gilt er als besonders versiert in Restrukturierungen ausfallgefährdeter Kreditengagements innerhalb der maritimen Wirtschaft. Sylvia Fiebig (betriebliche Umstrukturierungen, Change-Management, Insolvenzrecht, Branchenschwerpunkt Schifffahrt), Andreas Kleinschmidt (Sanierung, Insolvenz, Restrukturierung), Jan-Philipp Hoos (Restrukturierung in der Eigenverwaltung, Insolvenzverfahren) und Daniel Schwartz (grenzüberschreitende Restrukturierungen, Insolvenzrecht, Distressed M&A) sind weitere Kernkontakte.

Praxisleiter:

Sven-Holger Undritz


Weitere Kernanwälte:

Sylvia Fiebig; Andreas Kleinschmidt; Daniel Schwartz; Jan-Philipp Hoos


Referenzen

‘Das Restrukturierungsteam von White & Case ist exzellent. Ausgehend von der hohen Expertise, die die Kanzlei im Bereich Insolvenzverwaltung über Jahrzehnte aufgebaut hat, berät White & Case mit gleicher Professionalität auch im vorinsolvenzlichen Bereich bzw. in der Restrukturierung. Die Kombination aus juristischer Qualität und wirtschaftlichem Verständnis macht die Kanzlei zu einer TOP-Adresse.’

‘Fachlich sehr starkes Team.’

‘Daniel Schwartz: Ein exzellenter Jurist und besitzt hohes wirtschaftliches Verständnis.’

‘Andreas Kleinschmidt: Ein Top-Restrukturierer. Ihm gelingt (wie nur wenigen) der Spagat zwischen Verwalter und Berater.’

‘Jan-Philipp Hoos: Fachlich wie menschlich super.’

‘Jan-Philipp Hoos ist wirklich sehr zu empfehlen. Sehr kompetent und auch lösungsorientiert. Er ist ein guter Verhandler, hat hohes wirtschaftliches Verständnis, ist umsetzungsstark.’

‘Eine komplexe Moderation von einer Restrukturierungsfinanzierung durch ein sehr kompetentes Team um Jan-Philipp Hoos.’

Kernmandanten

hsh portfoliomanagement AöR


Adler Group S.A.


Orpea SA


Daimler AG


Hertz Global Holdings, Inc.


Spiele Max GmbH


Mercedes-Benz AG


GLM-Service u. Vertrieb GmbH & Co. KG (GLM)


Feilo Sylvania Germany GmbH


Deutsche Lufthansa AG


Highlight-Mandate


  • Vertretung eines Konsortium von Finanzierungsparteien im Zusammenhang mit Gesprächen über eine mögliche Restrukturierung und Sanierung eines Offshore-Windparks in Taiwan.
  • Beratung eines Insolvenzverwalters über das Vermögen eines deutschen Kreditinstituts im Zusammenhang mit der Durchsetzung von Ansprüchen gegen australische Versicherer.
  • Beratung der hsh portfoliomanagement AöR, die Abwicklungsanstalt der Freien und Hansestadt Hamburg und dem Land Schleswig-Holstein, im Zusammenhang mit dem Verkauf ihres letzten großen Schiffskreditportfolios.

act AC Tischendorf Rechtsanwälte

act AC Tischendorf Rechtsanwälte beschäftigt sich neben der operativen Restrukturierung ebenfalls regelmäßig mit finanziellen Restrukturierungsmandaten, Distressed M&A sowie Treuhand- und Sanierungssachverhalten, während Mandanten zudem von diversen eigens entwickelten Tools wie dem act Restrukturierungs-Quick-Check und dem Restrukturierungskostenrechner Gebrauch machen können. Die Praxis steht unter der gemeinsamen Leitung von Sven Tischendorf (Restrukturierung, Arbeitsrecht, Distressed M&A), Alexander Höpfner (Insolvenzverwalter, Eigenverwaltungen, Schutzschirmverfahren) und Matthias Müller (Sonder- und Restrukturierungssituationen, Insolvenzrecht).

Praxisleiter:

Sven Tischendorf; Alexander Höpfner; Matthias Müller


Referenzen

‘Sehr schnelle Analyse des Sachverhaltes. Perfekte Risikoeinschätzung und realistische Handlungsempfehlungen. Begleitung und aktive Gestaltung in der Umsetzung ist ganz außergewöhnlich gut.’

‘Einzigartige Fachexpertise. Sehr schnell und immer sehr freundlich. Es entsteht schnell eine Atmosphäre die von Konstruktivität, Professionalität und guter Stimmung geprägt ist.’

‘Die jahrzehntelange Erfahrung im Restrukturierungsbereich gepaart mit unternehmerischem Denken, der Fähigkeit sich in alle Stakeholder hineinzuversetzen und auch über den Tellerrand des eigenen Mandats zu blicken, machen AC Tischendorf zu einer mehr als empfehlenswerten Adresse. Transparentes Budgeting und insbesondere innovative Tools wie z.B. der Sozialplanrechner geben auch betriebswirtschaftlich ein gutes Gefühl.’

Kernmandanten

Beinbauer Automotive Group


Hallhuber


H.I.G. Capital


Hannover Finanz


hubergroup Gruppe


Elkas GmbH & Co. KG Transport- und Lagertechnik


Schaltbau Bode


Edscha Gruppe


Eurofins Scientific Gruppe


Saurer Group


Exel Industries


Salamander


McKesson


Highlight-Mandate


  • Beratung des Schuhlabel Salamander bei der Eigenverwaltung sowie dem Einstieg eines Investors im laufenden Eigenverwaltungsverfahren.
  • Beratung des Modekonzerns Hallhuber bei der erneuten Eigenverwaltung.
  • Beratung der hubergroup Gruppe bei einem umfassenden Restrukturierungsprojekt, von dem mehr als 300 Mitarbeiter betroffen sind.

Ashurst LLP

Ashurst LLP begleitet sowohl Unternehmen als auch Banken, PE- und Schuldnerfonds im Bereich der finanziellen Restrukturierung, wobei das internationale Netzwerk der Kanzlei die Kapazitäten in grenzüberschreitenden Fällen verstärkt. Hierbei ist das Team insbesondere in der Automobilindustrie visibel, wird jedoch ebenfalls regelmäßíg bei Restrukturierungen in den Energie-, Gesundheits- und Finanzdienstleistungssektoren zu Rate gezogen. Praxisgruppenleiter Alexander Ballmann widmet sich der Restrukturierungsberatung von sowohl Unternehmen in der Krise als auch der Begleitung von Insolvenzverwaltern und Schuldnern im Rahmen von Insolvenzverfahren und Distressed M&A, während sich Matthias Weissinger ebenso wie Karsten Raupach auf häufig grenzüberschreitende Finanzierungen und Restrukturierungen fokussiert.

Praxisleiter:

Alexander Ballmann


Weitere Kernanwälte:

Matthias Weissinger; Karsten Raupach


Referenzen

‘Alexander Ballmann: Ein herausragender Rechtsanwalt. Mit großer Persönlichkeit, Ruhe und fachlicher Expertise betreut er die Mandate. Er steuert und führt sein Team sehr gut. Zudem arbeitete auf höchstem juristischen Niveau.’

‘Mit dem Ashurst-Team in München besteht um Herrn Alexander Ballmann ein Team von sehr erfahrenen Rechtsanwälten im Bereich der Restrukturierung und Krisenbewältigung. Das Team insgesamt arbeitet auf höchstem fachlichen Niveau. Das Ashurst-Team ist in der Lage, Verträge auch auf Englisch in Perfektion zu erstellen, insbesondere Unternehmenskaufverträge.’

‘Alexander Ballmann: Ein herausragender Berater und Sparringspartner in Restrukturierungen, er hat extrem fundiertes und breites Fachwissen, ist immer lösungsorientiert, ist sehr kreativ in der Lösungsfindung – weit über das rein juristische hinaus, er betrachtet Restrukturierungen ganzheitlich, immer erreichbar, extrem verlässlich, sehr strategisch in Verhandlungs- und Konfliktsituationen. Er ist stets sehr fokussiert. Ihn scheint nichts aus der Ruhe zu bringen, er ist glasklar in seinen Empfehlungen. Für mich einer der besten Anwälte für Restrukturierung in Deutschland.’

Kernmandanten

US Banks Trustees Limited


Bayerische Landesbank


Highlight-Mandate


  • Beratung der Fintyre Gruppe in seiner Eigenschaft als Agent / Sicherheitentreuhänder der finanzierenden Banken und der Note Holder bei der Durchsetzung von Ansprüchen in der Insolvenz der deutschen Gesellschaften der Fintyre Gruppe.
  • Beratung einer Gruppe von Finanzierern im Zusammenhang mit der Refinanzierung der Diebold Gruppe.

Hogan Lovells International LLP

Hogan Lovells International LLPs Kompetenzen rangieren von Sanierungskonzepten und Distressed M&A über Finanz- und Unternehmensrestrukturierungen, einschließlich gesellschaftsrechtlicher Restrukturierungen, bis hin zu relevanten Streitigkeiten, die über ein breites Industriespektrum hinweg Anwendung finden; hierbei wenden sich neben Unternehmen ebenfalls Investoren und Banken an das Team. Praxisleiter Heiko Tschauner fokussiert sich auf Finanzrestrukturierungen und Insolvenzen und ist insbesondere im Rahmen von Restrukturierungen im Automobilsektor erfahren, während Christian Herweg zu Distressed M&A, Finanzierungen, Restrukturierungen und insolvenzrechtlichen Belangen berät.

Praxisleiter:

Heiko Tschauner


Weitere Kernanwälte:

Christian Herweg


Kernmandanten

Bundesrepublik Deutschland – Finanzagentur GmbH


UniCredit Bank AG


HR Group


Saurer Spinning Solutions GmbH & Co. KG und Saurer Technologies GmbH & Co. KG


Eppendorf Gruppe


Highlight-Mandate


  • Beratung der Bundesrepublik Deutschland – Finanzagentur GmbH bei Insolvenzplanverfahren der GALERIA Karstadt Kaufhof GmbH.
  • Beratung der UniCredit Bank AG beim Verkauf eines NPL Portfolios.
  • Beratung der HR Group beim Erwerb der Success Hotel Group.

McDermott Will & Emery Rechtsanwälte Steuerberater LLP

McDermott Will & Emery Rechtsanwälte Steuerberater LLP betreute jüngst vorrangig Restrukturierungen im Einzelhandel sowie der Automobilindustrie und verfügt des Weiteren über Kompetenzen in Distressed M&A sowie insolvenzrechtlichen Sachverhalten. Uwe Goetker (Insolvenz-, Gesellschafts- und Transaktionsrecht) leitet die Praxis gemeinsam mit Matthias Kampshoff, der unter anderem Schwerpunkte bei außerinsolvenzlichen sowie insolvenzbegleitenden Sanierungslösungen setzt und hierbei Unternehmen, Organe, Investoren und Insolvenzverwalter berät. Björn Biehl ist unter anderem in Restrukturierung und Distressed M&A versiert.

Praxisleiter:

Uwe Goetker; Matthias Kampshoff


Weitere Kernanwälte:

Björn Biehl


Referenzen

‘Björn Biehl: Starkes Committment über die regulären Anforderungen weit hinaus.’

‘Sehr fundierte und schnelle, zielorientierte Analyse. Lösungsorientierter Ansatz. Fachliche Kompetenz absolut gegeben.’

‘Matthias Kampshoff: Schnelle Auffassungsgabe, fachliche Exzellenz, ist strukturierter Denker und Analyst.’

‘Die Kanzlei ist stets sehr lösungsorientiert, sehr effizient und sehr effektiv, insbesondere in der Verhandlungsführung.’

‘Uwe Goetker: Leistungen sind stets effektiv und das Vorgehen zeugt von Umsetzungsstärke.’

Kernmandanten

Borgers-Gruppe


CE Capital Partners GmbH


CE Guss GmbH & Co. KG


Galeria Karstadt Kaufhof GmbH


Hakle GmbH


HealthCareRoyalty Partner


Postcon NRW GmbH


Edelmann Gruppe


Highlight-Mandate


  • Beratung der Borgers-Gruppe bei der Restrukturierung und bei dem Verkauf der Maschinenbausparte an die Matthews-Gruppe sowie dem Verkauf der Automobilzulieferersparte an die Autoneum-Gruppe.
  • Beratung der Hakle GmbH im Rahmen der Eigenverwaltung und dem erfolgreichen Insolvenzplan.
  • Beratung der Galeria Karstadt Kaufhof GmbH im Rahmen des zweiten Schutzschirmverfahrens.

Norton Rose Fulbright

Norton Rose Fulbright wird zu häufig grenzüberschreitenden Restrukturierungssachverhalten vorrangig von Unternehmen der Gesundheits-, Automobil-, Telekommunikations-, Immobilien- und Technologiesektoren zu Rate gezogen, ist jedoch ebenfalls regelmäßig in der Gläubigervertretung sowie für Investoren aktiv. Neben Distressed M&A und Sanierungen ist die Praxis hierbei insbesondere im Rahmen finanzieller Restrukturierungen tätig, wobei die ebenfalls im Insolvenzrecht und notleidenden Transaktionen versierte Sylwia Maria Bea den Bereich Corporate Restructuring zunehmend ausbaut. Bankrechtler Oliver Sutter leitet die Praxis und berät unter anderem zu Rekapitalisierungen und Restrukturierungen.

Praxisleiter:

Oliver Sutter; Sylwia Maria Bea


Weitere Kernanwälte:

Frank Regelin


Referenzen

‘In einer sehr komplexen Transaktion einer Refinanzierung hat Norton Rose super performt.’

‘Sylwia Maria Bea: Eine sehr zuverlässige Größe in dem Markt, die mit ihrem Team eine exzellente Performance geliefert hat. Klarheit, Integrität und Geschwindigkeit sind besonders hervorzuheben.’

‘Sylwia Maria Bea: Sehr engagiert und kompetent. Vor allem bei Distressed M&A und Anleiherestrukturierungen.’

Kernmandanten

Bayerische Landesbank


ERWE Immobilien AG


IsarCare


Landesbank Baden-Württemberg (LBBW)


ngena GmbH


Norddeutsche Landesbank


NOVENTI Health SE


Paragon GmbH & Co. KGaA


PMB Management GmbH


Real I.S. AG Gesellschaft für Immobilien


Stulz Verwaltungs GmbH & Co. KG


Taurecon Real Estate Consulting


UniCredit Bank AG (UCB)


VidaCura


Highlight-Mandate


  • Beratung der NOVENTI Health SE im Zusammenhang mit der Refinanzierung des Konsortialkredits in Höhe von €1,4 Milliarden mit einem Bankenkonsortium unter Führung der Deutschen Apotheker- und Ärztebank eG.
  • Beratung der deutschen Konzernmutter einer internationalen Automobilzulieferergruppe im Rahmen diverser komplexer Restrukturierungsmaßnahmen und -optionen US-amerikanischer und chinesischer Tochtergesellschaften.
  • Beratung der Münchner Beteiligungsgesellschaft IsarCare Holding GmbH beim Kauf der Burnus GmbH und der Ernst Zeiss GmbH, die sich seit Frühjahr 2022 in einem Sanierungsverfahren in Eigenverwaltung befinden.

Taylor Wessing

Taylor Wessing berät regelmäßig Banken zu Finanzierungen, einschließlich der Bestellung in den Gläubigerausschuss, und steht industriegruppenübergreifend Unternehmen im Rahmen von Sanierungen, Distressed M&A, finanziellen Restrukturierungen sowie StaRUG-Verfahren zur Seite. Hendrik Boss' Restrukturierungsexpertise findet vor allem in finanziellen Restrukturierungen nationaler und internationaler Unternehmen sowie in Gläubigerausschüssen Anwendung, während Martin Heidrich Unternehmensrestrukturierungen, Schutzschirm- und Eigenverwaltungsverfahren sowie notleidende Transaktionen begleitet; das Duo leitet die Praxis gemeinsam.

Praxisleiter:

Martin Heidrich; Hendrik Boss


Weitere Kernanwälte:

Daniel Kunz; Michael Malitz; Christian Saueressig; Julia Siedhoff


Referenzen

‘Zuverlässig, freundlich, verbindlich.’

‘Die Arbeit ist sehr lösungsorientiert. Im Restrukturierungsbereich besteht ein hohes Branchen-Know-how und hohe Responsiveness. Im Litigation-Bereich besteht bei Streitigkeiten mit Bezug zur Insolvenz sehr hohes Know-how. Kunden werden realistisch über die Risiken von Prozessen aufgeklärt.’

‘Martin Heidrich: Zuverlässig, verbindlich, besitzt strategisches Verständnis. Die Themen werden zutreffend antizipiert und einer strategischen Lösung zugeführt; Themen werden gut vermittelt.’

‘Daniel Kunz ist strukturiert, schnell, ein sehr smarter Kopf!’

‘Hendrik Boss: Sehr harte Verhandlung, durchsetzungsstark.’

‘Christian Saueressig: Exzellenter Litigator, welcher den Kunden vor Beginn des Prozesses realistisch über die Risiken aufklärt. Hendrik Boss: Fighter in Restrukturierungsmandaten mit sehr gutem wirtschaftlichen Verständnis und Geschick Lösungen zu finden. Michael Malitz: Ein sehr kompetenter Litigator, welcher Insolvenzverwalter bei Streitigkeiten sicher durch komplexe Streitigkeiten führt. Julia Siedhoff: Eine jüngere Kollegin aus dem Restrukturierungsteam aus München, welche mit viel Engagement und Empathie sehr gute Arbeit macht.’

‘Außerordentlich zuverlässig, pragmatisch, commercial, eigenverantwortlich und selbstständig, kreativ, großes Netzwerk zu Beratern/Kanzleien/Verwaltern/Gerichten im Small- und Midmarket, große Wertschöpfungstiefe, auch cross-border, inhouse.’

‘Pragmatisches Team, neben dem Spezialsachverstand. Gründlich und akribische Arbeit und Mandantenbetreuung über einen langen Zeitraum für einen sehr komplexen und schwierigen Prozess. Gute Kommunikation und Erreichbarkeit zu einem Zeitpunkt wo andere Ermüdungserscheinungen gezeitigt hätten. Hervorzuheben sind Hendrik Boss und Christian Saueressig und eine Reihe Junior-Kollegen, die im Hintergrund die Details zusammengehalten haben. Sehr angenehme Zusammenarbeit!’

Kernmandanten

RiverRock


Kleingläubiger der Abellio-Gruppe


Köver


Ludwig Pfeiffer Hoch- und Tiefbau


Highlight-Mandate


  • Begleitung des ersten StaRUG-Verfahrens in Schleswig-Holstein zusammen mit PUKE DRESEN MAL; aufgrund der drohenden Zahlungsunfähigkeit einer kleinen Gruppe medizinischer Versorgungszentren (MVZ) war ein externer ärztlicher Investor war bereit, die MVZ in seine Gruppe – allerdings ohne die hohen Drohverbindlichkeiten – zu übernehmen.
  • Beratung der Eigenverwaltung des insolventen Hamburger Lidar-Sensoren-Entwicklers Ibeo Automotive Systems GmbH beim Verkauf ihres Geschäftsbetriebs im Wege eines Asset Deals.
  • Beratung des Insolvenzverwalters der Gesellschaften der Flughafen Frankfurt-Hahn Gruppe beim Verkauf des Flughafens an den Trierer Immobilienentwickler TRIWO AG.

BRL BOEGE ROHDE LUEBBEHUESEN

BRL BOEGE ROHDE LUEBBEHUESEN widmet sich neben der umfangreichen Insolvenzberatung ebenfalls finanziellen Restrukturierungsmandaten sowie Distressed Transaktionen; hierbei ist das Team um die beiden Praxisleiter Stefan Denkhaus (Insolvenzverwaltung, Restrukturierung) und Dominik Demisch (Gesellschaftsrecht, Restrukturierungs- und Sanierungsberatung) insbesondere im Krankenhaussektor visibel, wird jedoch ebenfalls von Handels-, Lebensmittel-, Industrie- und Luftfahrtunternehmen zu Rate gezogen. Der im Januar 2023 zum Partner ernannte Michael Busch fokussiert sich auf Restrukturierung und Sanierung sowie Unternehmensreorganisationen.

Praxisleiter:

Stefan Denkhaus; Dominik Demisch


Weitere Kernanwälte:

Michael Busch


Referenzen

‘Sehr breite Expertise, gute Förderung der nächsten Generation, erkennbar gutes und loyales Klima.’

‘Alle hochqualifiziert in der Rechtsexpertise, langjährige auch sehr hemdsärmlig-praktische Erfahrung im Bereich Sanierung/Insolvenz, können sowohl Verwaltung als auch Mandantengeschäft, sehr hohe Erreichbarkeit, starke Serviceorientierung, pragmatische Lösungen.’

Kernmandanten

Staples Office Center GmbH


Abellio Gruppe


Diako Krankenhaus


FAM GmbH


KüchenQuelle GmbH


MV Werften Gruppe


Highlight-Mandate


  • Steuerung der M&A-Prozesse für die fünf insolventen Gesellschaften der Unternehmensgruppe im Rahmen des Eigenverwaltungsverfahrens, bisher drei Insolvenzpläne (Abellio Baden|Württemberg, PTS, WestfalenBahn) und eine Asset Deal-Transaktion (NRW), Insolvenzarbeitsrecht.
  • Insolvenzrechtliche Beratung der FAM GmbH zu Distressed M&A (national und Koordination international), Insolvenzsteuerrecht, Liquiditätsplanung sowie Insolvenzarbeitsrecht.
  • Steuerung des M&A-Prozesses der MV Werften Gruppe für alle vier Werften-Standorte Bremerhaven, Wismar, Stralsund, Rostock, einschließlich Beratung zu Insolvenzsteuerrecht und Insolvenzarbeitsrecht.

DLA Piper

DLA Piper verfügt über Erfahrung in der operativen und finanziellen Restrukturierung von Unternehmen in den Branchen Automotive, Einzelhandel, Immobilien, Finanz sowie Gastgewerbe und berät zudem diverse Investoren und Gläubiger in vor-insolvenzrechtlichen und gerichtlichen Restrukturierungen; des Weiteren zeigt sich das Team in Distressed Transaktionen versiert. Dies stellt auch einen Schwerpunkt der Beratung von Dietmar Schulz dar, der zudem mit Expertise zu NPLs, Kreditrefinanzierungen, Bankenabwicklung sowie Unternehmensrestrukturierungen aufwartet. Er agiert als Co-Chair der globalen Restrukturierungsgruppe und wird von dem zunehmend in grenzüberschreitenden Restrukturierungen agierenden Florian Bruder unterstützt. Mike Danielewsky und Christian Lonquich wechselten im Sommer 2022 zu Bryan Cave Leighton Paisner.

Praxisleiter:

Dietmar Schulz; Florian Bruder


Referenzen

‘Dietmar Schulz ist der herausragende Restrukturierungsanwalt in der DACH-Region. Er bietet einen exzellenten partnergeführten Service, verbindet fachliches Wissen mit kaufmännischer Kompetenz und stellt sicher, dass seine Beratung den Bedürfnissen des Mandanten voll entspricht.’

‘Das Restructuring-Team ist ein Hidden Champion. Im Insolvenzrecht halten sie locker mit doppelt so großen Teams mit.’

‘Hohe fachliche Expertise, Genauigkeit, aber auch die Flexibilität,”out-of-the-box” zu denken.’

Kernmandanten

VARTA AG


Francotyp-Postalia Holding AG


Swiss Merchant Group


Hotel Königshof München GmbH & Co KG


Einride AB


Alchemy Copyrights LLC (Concord)


InterContinental Hotels Management GmbH


Phoenixus AG


Highlight-Mandate


  • Beratung der VARTA AG umfassend bei der finanziellen und operativen Restrukturierung. In einem ersten Schritt erfolgte eine Kapitalerhöhung durch die Ausgabe von €2,22 Millionen neuen Aktien aus genehmigtem Kapital, die durch die Mehrheitsaktionärin gezeichnet wurden und einen Bruttoerlös von rund €51 Millionen erzielte.
  • Beratung der IHG-Gruppe im Zusammenhang mit dem Insolvenzplanverfahren der Success Hotel Gruppe und Strukturierung der Fortführung der Hotels.
  • Beratung der Phoenixus AG in Zug (CH) zu Haftungsfragen der Gesellschafter und Geschäftsführer im Zusammenhang mit der Vorbereitung von fünf Chapter-11-Verfahren für die Holding (AG) und der US-Tochtergesellschaften beim U.S. Bankruptcy Court in Delaware.

Grub Brugger

Zum Mandantenstamm von Grub Brugger zählen neben Unternehmen ebenfalls Banken und Finanzinvestoren, die das Restrukturierungsteam der Kanzlei im Rahmen von Sanierungen und Restrukturierungen zu gesellschafts-, insolvenz- und arbeitsrechtlichen Fragestellungen zu Rate ziehen. Das sowohl für Schuldner als auch Anteilseigner und institutionelle Gläubiger tätige Team wird von Volker Muschalle, Michael Vilgertshofer und Hans Schenk gemeinsam geleitet. Der unter anderem in der Restrukturierung von Filial- und Immobilienportfolios sowie Immobilientransaktionen erfahrene Richard Scholz stieß im Januar 2023 von Wellensiek Rechtsanwälte - Partnerschaftsgesellschaft zum Team, während Lukas Herbert (Geschäftsführerberatung, Distressed M&A, Eigenverwaltung, Insolvenzplanverfahren) im September 2023 von K&L Gates ins Team wechselte.

Praxisleiter:

Volker Muschalle; Michael Vilgertshofer; Hans Schenk


Weitere Kernanwälte:

Richard Scholz; Lukas Herbert


Kernmandanten

Rudolf Dankwardt GmbH


GSK Stockmann

GSK Stockmann ist besonders in den Immobilien- und Pflegesektoren visibel, in deren Rahmen die Praxis Unternehmen als auch Gläubiger zu finanziellen und operativen Restrukturierungen berät; zuletzt war das Team zudem häufiger in Post-M&A-Restrukturierungen tätig und verfügt zudem über Erfahrung in Distressed Transaktionen sowie hinsichtlich der nachhaltigen Sanierung von Familienunternehmen. Andreas Dimmling gilt als Ansprechpartner für Restrukturierung von Fondsgesellschaften sowie Distressed M&A und leitet die Praxis gemeinsam mit dem Insolvenzrechtler Raoul Kreide.

Praxisleiter:

Andreas Dimmling; Raoul Kreide


Referenzen

‘Ergebnisorientierung, Fallnähe, Praxisbezug.’

‘Andreas Dimmling: Kreativ, schnell, zielgerichtet und versteht die wirtschaftlichen Bedürfnisse des Mandanten perfekt und rasend schnell, setzt diese so gut es rechtlich möglich ist in kürzestmöglicher Zeit um.’

‘Andreas Dimmling: Rechtlich wie persönlich überzeugend – insbesondere an der Schnittstelle zum Immobilienrecht’

‘Das Team von GSK Stockmann zeichnet sich durch eine hervorragende Vernetzung der Bereiche aus. Die Kombination aus insolvenzrechtlicher Strategieberatung mit der tiefen Marktkenntnis im Gesundheits- und speziell Pflegeimmobilienbereich ist herausragend. Dadurch findet das Team Lösungen, die perfekt zu unseren Anforderungen passen.’

‘Raoul Kreide verfügt über hervorragendes Spezial-Know-how im Immobilieninsolvenzrecht.’

Kernmandanten

Art Invest


Asathor GmbH, Icaro Holding GmbH


AXA Investment Managers Deutschland GmbH


Deutschland.Immobilien AG


Greenmarck Management GmbH


Hausmanninger Kletter


OSTHAVEN GmbH


Circtec


Patrizia Deutschland GmbH


Swiss Life


THD Treuhanddepot GmbH


Versicherungskammer Bayern / DC Values


Highlight-Mandate


  • Umfassende Beratung des Liquidators der früheren Sberbank Europa AG, Hausmanninger Kletter, hinsichtlich der angeordneten Abwicklung zweier Tochtergesellschaften durch die europäische SRM-Verordnung.
  • Umfassende Beratung in Deutschland und Luxemburg der Greenmarck Management GmbH bei mehreren internationalen Transaktionen zur Übernahme von deutschen, luxemburgischen und internationalen Fondsgesellschaften, um diese zu restrukturieren bzw. zu liquidieren.
  • Umfassende Beratung der MLP-Tochter Deutschland.Immobilien AG mit über 50 Projektgesellschaften zu Restrukturierungsfragen nach Übernahme des Konzerns durch die langjährige GSK-Mandantin MLP.

Luther Rechtsanwaltsgesellschaft mbH

Luther Rechtsanwaltsgesellschaft mbH agiert sowohl aufseiten von Unternehmen in der Krise als auch für Investoren und Gläubiger. Hierbei ist die Praxis über alle Restrukturierungsstadien hinweg versiert und begleitet ebenfalls Eigenverwaltungen und Schutzschirmverfahren; letztere repräsentieren Schwerpunkte des im Restrukturierungs- und Insolvenzrecht versierten Gunnar Müller-Henneberg, der die Leitung der Praxis im Januar 2023 übernahm. Marcus Backes widmet sich Restrukturierungssachverhalten, Distressed M&A sowie insolvenzrechtlichen Belangen, während Reinhard Willemsen Unternehmen bei der eigenen Restrukturierung als auch von Tochtergesellschaften in Deutschland begleitet.

Weitere Kernanwälte:

Boris Ober; Reinhard Willemsen; Marcus Backes


Referenzen

‘Junges, engagiertes Team. Unkomplizierte und pragmatische Zusammenarbeit. Umfassende Branchenkenntnis. Die Mitarbeiter sind sehr reaktionsschnell und sie sind immer bereit, bei der Suche nach Lösungen für große Fragen, aber auch für Ad-hoc-Probleme zu helfen. Bieten im Rahmen der Restrukturierung tatsächlich ein umfassendes Beratungsangebot.’

‘Gunnar Müller-Henneberg: Langjährige Erfahrung im Bereich der Restrukturierung und insolvenznahen Beratung. Er ist herausragend in der Krisenprävention und kann Grundprobleme und komplexe Lösungsansätze leicht verständlich darstellen.’

‘Die Kenntnis der Materie, gute Moderation der Fälle.’

‘Reinhard Willemsen: Fachlich kompetent, mit offener Kommunikation, zielstrebig.’

Kernmandanten

Bundesministerium der Verteidigung


IHK Industrie- und Handelskammer für München und Oberbayern


MIBRAG Mitteldeutsche Braunkohlegesellschaft


Landesnahverkehrsgesellschaft Niedersachsen mbH (LNVG)


Autoneum Management AG


MATTHEWS INTERNATIONAL CORPORATION


Kohl Automotive


CARBORUNDUM UNIVERSAL LIMITED


Siem Europe S.à.r.l.


Highlight-Mandate


  • Beratung der Autoneum Management AG beim Erwerb der Borgers SE & Co. KGaA aus der Insolvenz und Beratung im Zusammenhang mit der übertragenden Sanierung der Geschäftsbetriebe.
  • Beratung des Bundesministeriums der Verteidigung im Zusammenhang mit der übertragenden Sanierung der Geschäftsbetriebe der MV Werften Rostock-Warnemünde.
  • Vertretung der Landesnahverkehrsgesellschaft Niedersachsen im Gläubigerausschuss in den Eigenverwaltungsverfahren der Abellio-Gruppe.

Milbank

Milbanks häufig grenzüberschreitend agierende Restrukturierungsexperten arbeiten Hand in Hand mit den Kredit- und Kapitalmarktpraxen der Kanzlei zusammen und ermöglichen Mandanten auf der Gläubigerseite, einschließlich Banken, Debtfonds und Mezzanine-Kreditgeber, als auch Gesellschaftern, Sponsoren und Kreditnehmern umfassende Beratung im Bereich der finanziellen Restrukturierung, sowohl gerichtlich als auch außergerichtlich. Zum Expertisenportfolio des Teams zählen zudem Debt Equity Swaps, Finanzierungen in der Krise, Distressed M&A, Liability Management sowie das gesamte insolvenzrechtliche Spektrum. Mathias Eisen (finanzielle Restrukturierung, Beratung der Gläubigerseite) und Barbara Mayer-Trautmann  (Restrukturierungen, Leveraged Finance) leiten die Praxis gemeinsam.

Praxisleiter:

Mathias Eisen; Barbara Mayer-Trautmann


Weitere Kernanwälte:

Robert Kastl


Referenzen

‘Das Milbank-Team zeichnet sich dadurch aus, dass sie alle Themen im Blick haben und in der Lage sind, diese ganzheitlich zu berücksichtigen und entsprechend zu beraten. Ausgeprägt ist das fachliche Know-how und die zeitgerechte Lieferung. Auch in der Umsetzung extrem stark.’

‘Mathias Eisen ist sehr zuverlässig und wirtschaftlich denkend.’

‘Mathias Eisen hat uns qualitativ sehr gut beraten. Er verfügt über eine hohe Flexibilität und hervorragende Problemlösungskompetenz. Bemerkenswert ist auch sein Blick für das Ganze und zieht sehr gute Querverbindungen. Er hat extrem hohes Engagement und Einsatz gezeigt.’

Kernmandanten

Apollo


Capital 4


Carlyle


JP Morgan


Pemberton


PIMCO


Signal Capital Partners


UniCredit Bank AG


DZ Bank


Whitefort


Indaba


CQS


Diameter


Rothschild


Fidelity/FMR


Highlight-Mandate


  • Beratung der Kreditgeber der Schur Flexibles Gruppe bei der kreditgebergeführten finanziellen Restrukturierung der Schur Flexibles Gruppe.
  • Beratung des Ad-hoc-Komitees der Gläubiger von €200 Millionen Wandelanleihen und €300 Millionen unbesicherten Unternehmensanleihen bei der finanziellen Restrukturierung der Corestate Capital Holding S.A., die einen Debt Equity Swap, die Besicherung und Laufzeitverlängerung der bestehenden Anleihen und die Emission neuer Super Senior Notes umfasst.
  • Beratung des Steering-Komitees der Mehrheit der Anleihegläubiger der Adler Group S.A. bei der umfassenden Restrukturierung sämtlicher Schuldverschreibungen der Adler Group S.A durch einen Restructuring Plan.

Weil, Gotshal & Manges LLP

Das von dem Restrukturierungsexperten Gerhard Schmidt und Britta Grauke (Restrukturierung und Insolvenzanfechtung) geführte deutsche Team von Weil, Gotshal & Manges LLP fokussiert die Beratung auf die Sektoren Automotive, Immobilien und Infrastruktur und begleitet so neben Schuldnern ebenfalls strategische Finanzgläubiger, Gesellschafter und Investoren. Neben Anleiherestrukturierungen, Sanierungen sowie Haftungs- und Anfechtungsklagen zählt zudem die Beratung zu NPLs zum Expertisenspektrum der Praxis.

Praxisleiter:

Gerhard Schmidt; Britta Grauke


Kernmandanten

Corestate Capital Holding S.A.


Corsair


Odeon Cinemas Group Limited


Highlight-Mandate


  • Beratung der Corestate Capital Holding S.A. bei der erfolgreichen Umsetzung eines umfangreichen Restrukturierungskonzepts.
  • Beratung eines US-Automobilzulieferers im Rahmen der Restrukturierung seines deutschen Geschäftsbetriebs.

Willkie Farr & Gallagher LLP

Willkie Farr & Gallagher LLPs deutsche Restrukturierungspraxis zeichnet sich durch länder- und praxisgruppenübergreifende Zusammenarbeit aus, um ihrem aus Unternehmen, Eigen- und Fremdkapitalinvestoren und Gläubigern bestehenden Mandantenstamm umfänglich zu finanziellen und gesellschaftsrechtlichen Restrukturierungen sowie Distressed M&A, hier insbesondere im Immobilienbereich, zu beraten. Das häufig in multinationalen Sachverhalten eingebundene Team wird von Wolfram Prusko geleitet, der regelmäßig von in notleidenden und Spezialsituationen tätigen Spezialfonds sowie Private Equity-Fonds zu Rate gezogen wird.

Praxisleiter:

Wolfram Prusko


Referenzen

‘Wolfram Prusko besitzt sehr tiefgehende komplexe, internationale Restrukturierungsexpertise.’

‘Hervorragendes Team, sowohl menschlich wie fachlich.’

‘Wolfram Prusko: Fachlich wie menschlich super!’

Kernmandanten

Monarch Alternative Capital


Puma


Blantyre


Ardian


Verition Fund Management


3i


Highlight-Mandate


  • Beratung von Ardian als Gesellschafter bei der Restrukturierung der Löwen Play-Gruppe.
  • Beratung von PUMA in den Insolvenzverfahren von Großkunden.
  • Beratung einer Gruppe von Asset Managern im Insolvenzverfahren der Deutschen Lichtmiete Gruppe.

Baker McKenzie

Baker McKenzie brachte die Restrukturierungskompetenzen zuletzt im Rahmen grenzüberschreitender Distressed M&A, Sanierungen sowie in multinationalen Unternehmensstrukturierungen auf Schuldnerseite ein, ist jedoch besonders aktiv in der Begleitung von Gläubigern und zählt hier zahlreiche deutsche Banken zum Mandantenstamm. Der Praxisleiter Joachim Ponseck hat sein Hauptaugenmerk auf der Insolvenzprozessführung und wird von Counsel Artur M. Swierczok unterstützt, der Gesellschafter, Gläubiger sowie Unternehmen vollumfänglich zu Restrukturierungs- und Insolvenzbelangen berät.

Praxisleiter:

Joachim Ponseck


Weitere Kernanwälte:

Artur M. Swierczok


Referenzen

‘Das Team arbeitet sehr schnell und ergebnisorientiert. Erfahren, gut vernetzt, kostenbewusst.’

‘Artur M. Swierczok gibt auch für Laien klare, kurze und verständliche Empfehlungen. Schnell, praxisorientiert und sehr angenehm im Umgang.’

‘Ausgeprägte Restrukturierungsexpertise, nahtlose Schnittstelle zum Bereich Finanzierung und Finanzierungsverträge, exzellente Moderation und Koordination der verschiedenen Interessengruppen in der Restrukturierung.’

Kernmandanten

LBBW


MicroVision Inc.


Pacoma Holding |S.à r.l.


Commerzbank


Bright Capital


Paypal


Yorkville LL.C.


Highlight-Mandate


  • Beratung der MicroVision bei der Übernahme (Asset Deal) des Geschäfts der Hamburger Ibeo Automotive Systems aus der Insolvenz heraus.
  • Beratung eines Konsortium von Darlehensgebern geführt von der Commerzbank AG bei der Anpassung der Gruppenfinanzierung der Woco Franz Josef Wolf Holding GmbH.
  • Beratung der Pacoma Holding S.à r.l. bei der Veräußerung der Pacoma-Gruppe an den US-Konzern Legget & Platt (L&P).

GvW Graf von Westphalen

GvW Graf von Westphalen berät Unternehmen zu Sanierungen und Restrukturierungen und war zuletzt im Bereich notleidender Transaktionen für Investoren tätig. Unter der Leitung von Wolfram Desch begleitet die Praxis zudem umfänglich insolvenzrechtliche Sachverhalte, wobei insbesondere der Praxisgruppenleiter mit einem starken Fokus auf Insolvenzstreitigkeiten agiert. Branchenexpertise besteht zudem unter anderem im Immobilienbereich.

Praxisleiter:

Wolfram Desch


Weitere Kernanwälte:

Carsten Liersch; Uli Hochdorfer; Arne Schmidt


Referenzen

‘Das Team ist übergreifend sowohl im Bereich Restrukturierung/ Insolvenz als auch Organhaftung/ D&O tätig. Erwähnenswert ist, dass sie die Sachverhaltsaufbereitung sehr gründlich betreiben und auch in der Lage sind, betriebswirtschaftliche Fragen zu klären und große Datenmengen auszuwerten.’

‘Wolfram Desch und Uli Hochdorfer: Sehr analytische und präzise arbeitende Rechtsanwälte, die für uns die größten und komplexesten Vorgänge bearbeiten. Sie sind außerordentlich engagiert, proaktiv und wirtschaftlich denkend. Sie heben sich mit ihrer Qualität weit vom Markt ab.’

Kernmandanten

Art-Invest Real Estate Management GmbH & Co. KG


BayWa r.e. Operation Services GmbH


ING-Diba AG


Invesco Real Estate


JKL Kunststofflackierung GmbH


Nahverkehrsservice Sachsen-Anhalt GmbH|Regionalverband Großraum Braunschweig|Zweckverband für den Nahverkehrsraum Leipzig|Thüringer Landesamt für Bau und Verkehr


Paulaner Brauerei Gruppe


Stadtsparkasse München


Verbraucherzentrale Bundesverband e.V


Jones Day

Jones Day berät häufig in grenzüberschreitenden Restrukturierungsmandaten und war hier zuletzt vor allem in der Automobil- und Hotelbranche visibel. Die Bandbreite der Beratung spiegelt sich zudem in den Schwerpunkten des Praxisgruppenleiters Olaf Benning wider, der neben außergerichtlichen Strukturierungen ebenso Insolvenzverfahren und Distressed M&A betreut. Ergänzt wird dies durch die Expertise von Sandra Christiane Kamper, die sich zusätzlich der Restrukturierung von NPLs und Staatsschulden widmet.

Praxisleiter:

Olaf Benning


Weitere Kernanwälte:

Sandra Christiane Kamper


Kernmandanten

Bayerische Landesbank


Rejuvenate GmbH


Highlight-Mandate


  • Beratung der Real I.S. AG, dem Tochterunternehmen der BayernLB, beim Erwerb des Innovationsparks Kisselberg in Mainz.
  • Beratung während des gesamten Bieterverfahrens zum Erwerb des Geschäftsbetriebs der insolventen CO.DON AG bis zum erfolgreichen Angebot der Rejuvenate GmbH gegenüber mehreren anderen Bietern.
  • Beratung der schwedischen Tochtergesellschaft eines internationalen Automobilzulieferers bezüglich der Lieferung von Teilen durch eine in Deutschland ansässige insolvente GmbH bei Projekten mit verschiedenen OEMs und Verhandlung der Fortführungsvereinbarung mit dem Insolvenzverwalter der GmbH.

Mayer Brown LLP

Mayer Brown LLP verfügt über Erfahrung in der Restrukturierung von Kreditfinanzierungen, Immobilien und Unternehmen, jüngst insbesondere im deutschen Mittelstand, und beriet zuletzt zudem zu zahlreichen, häufig grenzüberschreitenden Distressed Transaktionen; bemerkenswert ist des Weiteren die Expertise zu Treuhandmodellen. Das auch in insolvenzrechtlichen Belangen umfassend versierte Team wird von Marco Wilhelm geleitet, der Parteien auf Schuldner- und Gläubigerseite zu finanzieller und ertragswirtschaftlicher Restrukturierung berät. Tina Hoffmann und Stefanie Skoruppa wurden im Januar 2023 zu Counseln ernannt und widmen sich wie auch Associate Inga Rupp neben Transaktionen ebenfalls Restrukturierungen und insolvenzrechtlichen Themen.

Praxisleiter:

Marco Wilhelm


Weitere Kernanwälte:

Tina Hoffmann; Stefanie Skoruppa; Inga Rupp


Referenzen

‘Marco Wilhelm hat ein sehr gutes Verhandlungsgeschick und eine ausgezeichnete juristische Fachexpertise. Seine ruhige und souveräne Art ist auch in schwierigen Situationen von großem Vorteil.’

Kernmandanten

HOERBIGER Holding AG


Lear Corporation


Powerfleet Inc.


Highlight-Mandate


  • Beratung beim Erwerb der JOHNSON MATTHEY Piezo Products GmbH, einem weltweit führenden Unternehmen im Bereich der Piezotechnologie, in Redwitz an der Rodach, Deutschland.
  • Beratung der Lear Corporation bei der Übernahme von I.G. Bauerhin (IGB), einem weltweit führenden Unternehmen im Bereich Sitzklimatisierung mit Sitz in Grünau-Rothenbergen, Deutschland.
  • Beratung der Powerfleet Inc. beim Erwerb der Movingdots GmbH, einem Entwickler von Versicherungstelematik- und nachhaltigen Mobilitätslösungen und einer Tochtergesellschaft eines der weltweit führenden Rückversicherer von Swiss Re.

Möhrle Happ Luther

Möhrle Happ Luther ist fest verankert im norddeutschen Raum und begleitet nationale und internationale Konzerne, öffentliche sowie mittelständische Unternehmen, Stiftungen und Insolvenzverwalter zu Sanierungen, finanziellen Restrukturierungen, Distressed M&A sowie insolvenzrechtlichen Sachverhalten einschließlich der Haftungsberatung. Helge Hirschberger (Restrukturierung von Finanzierungen und Sicherheiten) und Sebastian Siepmann (Refinanzierungen und finanzielle Restrukturierungen) sind die Schlüsselfiguren.

Weitere Kernanwälte:

Helge Hirschberger; Sebastian Siepmann


Referenzen

‘Die Anwaltskanzlei hat uns in einer sehr angespannten Lage betreut und beraten. Trotz der zeitkritischen und sensiblen Situation, hat das Team 1000% Leistung zu jeder Tages und Nachtzeit geleistet.’

‘Die fachliche Kompetenz und Präzision bei der Beratung haben dem Unternehmen sehr geholfen. Besonders die soziale Kompetenz des Teams war sehr hilfreich in dieser Zeit.’

‘Gerade in kritischen Situationen ist es wichtig, sich fachlich und persönlich auf seine Partner verlassen zu können. Das MHL-Team hat für uns großartige Arbeit geleistet.’

Kernmandanten

tricontes360 Gruppe


Clean Logistics Gruppe


Highlight-Mandate


  • Insolvenzrechtliche Beratung der Tricontes360-Gruppe und Antragstellung für eine Unternehmensgruppe mit deutschlandweit 14 Call-Centern mit Gruppengerichtsstand in Hamburg.
  • Sanierungsberatung und Insolvenzantragstellung für die börsennotierte Clean Logistics SE mit vier Tochtergesellschaften.

Bryan Cave Leighton Paisner

Häufig auch in Kooperation mit den internationalen Büros der Kanzlei begleitet Bryan Cave Leighton Paisner Unternehmen, deren Organe sowie Gläubiger in Sanierungs- und Restrukturierungsszenarien in- und außerhalb von Insolvenzverfahren. Till Buschmann zeigt sich besonders erfahren in Unternehmensrestrukturierungen im Zusammenhang mit Schutzschirmverfahren in Eigenverwaltung, während Mike Danielewskys Sanierungs- und Restrukturierungskompetenzen häufig in Mandaten im Immobiliensektor Anwendung finden.

Weitere Kernanwälte:

Till Buschmann; Mike Danielewsky


Kernmandanten

Landesbank Hessen-Thüringen Girozentrale


La Nuova Casa GmbH & Co. KG


Geisel Privathotels


Deloitte Legal Rechtsanwaltsgesellschaft mbH

Deloitte Legal Rechtsanwaltsgesellschaft mbHs Restrukturierungspraxis steht unter der Leitung von Frank Tschentscher, der Finanzgläubiger und Banken, aber auch Schuldner in Sanierungsszenarien begleitet. Das Team zeigt sich zudem in der finanziellen und operativen Restrukturierung, Distressed M&A, Eigenverwaltungen sowie insolvenzrechtlichen Streitigkeiten versiert; dies spiegelt auch das Expertisenportfolio von Torsten Cülter wider, dessen Sanierungs- und Restrukturierungskompetenzen durch tiefe Branchenkenntnisse des Gesundheitswesens ergänzt werden.

Praxisleiter:

Frank Tschentscher


Weitere Kernanwälte:

Torsten Cülter


Referenzen

‘Frank Tschentscher ist herausragend.’

‘Frank Tschentscher besticht durch seine Sachkunde und ruhige verbindliche Art, die ihm hilft auch kontroverse Situationen einvernehmlich zu meistern. In grenzüberschreitenden Sanierungen kann er seine ganze Stärke als exilierter Wahlbrite ausspielen.’

‘Gute Abstimmung im Team; jedes Teammitglied ist zu jeder Zeit als Ansprechpartner sprechfähig.’

Kernmandanten

Experience Brands S.á.r.l.


Toshiba Railway Europe GmbH


Acta Management AG


Deutsche Vorsorgetreuhand e.V.


FIL-Gruppe


Europa Center AG


Nordeon Real Estate GmbH


Highlight-Mandate


  • Insolvenzrechtliche Beratung und Anfertigung Sanierungskonzept für Gruppengesellschaften Experience Brands S.á.r.l.
  • Beratung der Toshiba Railway Europe GmbH im Zusammenhang mit dem Insolvenzverfahren der TransTec F&E Vetschau GmbH Fabrication & Engineering.
  • Beratung und Vertretung der Acta Management AG im Eigenverwaltungsverfahren über das Vermögen der Lätzsch GmbH Kunststoffverarbeitung und der beabsichtigten Übernahme sämtlicher Gesellschaftsanteile an der Insolvenzschuldnerin durch Insolvenzplan.

Flöther & Wissing

Flöther & Wissing ist neben ihrer starken Präsenz in insolvenzrechtlichen Sachverhalten auch im Restrukturierungskontext sehr erfahren und betreut so Sanierungen und Restrukturierungsverfahren in den Luftfahrt-, Energie- und Konsumgütersektoren, sowohl vor als auch innerhalb der Insolvenz. Lucas Flöther ist neben Restrukturierungsbelangen vor allem als Insolvenzverwalter und Berater tätig, während Associate Anna Katharina Wilke regelmäßig Restrukturierungen größerer Unternehmen betreut.

Praxisleiter:

Lucas Flöther


Weitere Kernanwälte:

Anna Katharina Wilke


Referenzen

‘Sehr pragmatisch und lösungsorientiert.’

‘Außergewöhnlich hohe menschliche und fachliche Expertise.’

‘Lucas Flöther ist ein kluger Kopf, strategisch denkend, ausgewogen, fachlich exzellent.’

Kernmandanten

EAB Energieanlagen-Betriebsgesellschaft mbH


Bodeta Süsswaren GmbH


CargoLogic Germany


Abellio Deutschland


FAM GmbH


SCHIESS GmbH


Condor Flugdienst GmbH


Air Berlin Group


NIKI Luftfahrt GmbH


UNISTER Group


Highlight-Mandate


  • Beratung zu Insolvenz, Restrukturierung (insbesondere Aufrechterhaltung des Alltagsgeschäfts) und Verkauf der Condor Flugdienst GmbH.
  • Beratung der EAB Energieanlagen-Betriebsgesellschaft mbH zur Insolvenz, insbesondere hinsichtlich des Verkaufs und der Aufrechterhaltung der Wärmeversorgung für die Bevölkerung.

Loschelder

Die sowohl von nationalen als auch internationalen Unternehmen, Investoren, Gläubigern, Unternehmensberatungen und Gesellschaftern gefragte Insolvenz- und Restrukturierungspraxis von Loschelder ist vorrangig im Mittelstand aktiv und konnte jüngst insbesondere im Immobilienbereich sowie im produzierenden Gewerbe Mandatierungen anziehen; neben Restrukturierungs- und Sanierungsmaßnahmen agiert das Team hierbei ebenfalls häufig in Distressed Transaktionen sowie in insolvenzrechtlichen Sachverhalten. Die Expertise des Praxisgruppenleiters Nils Derksen spiegelt diese krisenbezogenen Kompetenzen wider, wobei er einen zusätzlichen Fokus auf M&A im Zusammenhang mit konzernrechtlichen Umstrukturierungen legt.

Praxisleiter:

Nils Derksen


Referenzen

‘Das Team ist klein, aber von hoher Qualität. Durch die Kostenstruktur bei Loschelder kann ein günstiger Tarif angeboten werden, der aber zugleich der Beratungsqualität von größeren Einheiten in nichts nachsteht.’

‘Nils Derksen ist ein verbindlicher Typ bei extrem hoher Qualität.’

Highlight-Mandate


  • Insolvenz- und sanierungsrechtliche Beratung des Chief Restructuring Officer verschiedener Gesellschaften eines mittelständischen Familienunternehmens bezüglich Haftungsrisiken, Szenarienprüfung Beendigungsvereinbarung mit wesentlichem Vertragspartner Nordex etc. Die Beratung umfasst zudem die insolvenzfeste Strukturierung eines konzerninternen Carve-outs sowie die Refinanzierung eines Konsortialkredits in Höhe von ca. €70 Millionen.
  • Beratung und Prüfung eines Sachwalters bezüglich etwaiger Insolvenzanfechtungsansprüche sowie gesellschaftsrechtlicher Ansprüche im Zusammenhang mit Umstrukturierungen, die die Insolvenzschuldnerin vor der Insolvenz mit einem Gesamtvolumen von rund €100 Millionen vornahmen.
  • Distressed M&A-Beratung eines Insolvenzverwalters bezüglich abgeschlossener Transaktionen, Sicherheitenverwertung und Abwicklung in- und ausländischer Beteiligungen (zuletzt Liquidation diverser US-amerikanischer Tochtergesellschaften). Im Zusammenhang mit den Organhaftungsklagen des Insolvenzverwalters gegen die ehemaligen Vorstände (auf ca. €700 Millionen) umfasst die Beratung zudem die Zurverfügungstellung diverser Datenbestände.

Simmons & Simmons

Als Teil der Finanzmarkt- und Derivatepraxis bestechen Simmons & Simmons' Restrukturierungsrechtler mit umfassender Expertise unter anderem zu vorinsolvenzlichen, auch hybriden Sanierungsverfahren, Schuldenrestrukturierungen, der Restrukturierung und Refinanzierung von Finanzierungsstrukturen sowie zu Distressed M&A; in letzterem Bereich wurde die Praxis jüngst vermehrt in der Start-up- sowie TMT-Branche aktiv, während sie ebenfalls einen Anstieg an Immobilienrestrukturierungen verzeichnen konnte. Das für die gesamte Bandbreite an Stakeholdern tätige Team wird von Christopher Kranz geleitet, der regelmäßig Sachverhalte in den Sektoren Einzelhandel, Automobil, Energie, Immobilien sowie Luft- und Schifffahrt betreut.

Praxisleiter:

Christopher Kranz


Referenzen

‘Sehr gute Anwälte, juristisch stark und menschlich sehr angenehm.’

‘Christopher Kranz hat auch in schwierigen Situationen immer das wohlverstandene Interesse der Mandanten im Blick – auch wenn die es in der konkreten Situation vielleicht anders einschätzen. Er ist auch in angespannten Situationen verbindlich und lösungsorientiert – ein echter Sanierer eben!’

‘Sehr kompetentes und menschliches Team.’

Kernmandanten

Noventiq Holdings plc


Versicherungskammer Bayern / Tecta Invest


DRC Savills


Lansdowne European Partners


Cohen & Company Financial Management LLC


Freepoint Eco-Systems LLC


Highlight-Mandate


  • Beratung von DRC Savills bei der Restrukturierung eines Immobilieninvestments aus der Insolvenz der Fakt-Gruppe in Deutschland, einschließlich Stillhalte-/Verzichtsdokumentation und laufender Workout-Beratung.
  • Beratung von Lansdowne Partners Europe bei der äußerst komplexen Restrukturierung der MagForce AG, einschließlich Kauf aus der Insolvenz, Debt Equity Swap und Reverse Takeover, bei der die US-Tochter die wesentlichen Assets der deutschen börsennotierten Muttergesellschaft übernommen hat.
  • Beratung der Tecta Invest als Investmentmanager von Versicherungsunternehmen innerhalb der Versicherungskammer Bayern im Zusammenhang mit der Restrukturierung einer Immobilienbesitz- und Immobilienentwicklungsgesellschaft.